Posts filed under ‘Investment’

0007: เล่นหุ้นแบบเก็งกำไรราคา

เท้าความก่อนว่า ตอนเริ่มลงทุนในหุ้นช่วงแรกก็เริ่มจากการเก็งกำไรแต่ตอนนั้น มั่วมาก กับการลงทุนที่มีเงินน้อย ผสมกับการกลัวขาดทุน ทำให้การลงทุนในช่วงแรก ได้เพียงประสบการณ์ ได้รู้สึกถึงอารมณ์ของตลาดฯ จนผันตัวเองไปลงทุนแนวพื้นฐานก็ได้กำไรดีพอควรจนมาเสียหายหนักมากตอนวิกฤตซับไพม์ คิดอย่างเดียวตอนนั้นว่าเราเล่นหุ้นไม่มั่ว จังหวะไม่ดีเองมาเจอวิกฤติ แต่พอเศรษฐกิจฟื้นตลาดหุ้นฟื้น ก็ได้ผลกำไรกลับคืนมามากจนอย่างไม่เคยคิดมาก่อน แต่พอผ่านตลาดcrashมาแล้ว ก็ทำให้เกิดคำถามขึ้นในใจว่า จริงๆแล้ว น่าจะมีใครที่หนีได้ไว หนีได้ทัน กับวิกฤติที่เกิดขึ้นได้ คนที่หนีได้ช้าสุดน่าจะเป็นพวกเล่นหุ้นแบบพื้นฐาน เพราะคิดว่าพื้นฐานไม่เปลี่ยนราคาหุ้นตกจะขายทำไมก็มีแต่ซื้อเพิ่ม ซึ่งการละเลยอารมณ์ของตลาดฯก็อาจทำให้ผลตอบแทนเราเสียหายหนักได้ พวกที่หนีไวสุดน่าจะเป็นพวกเทคนิค หรือ เก็งกำไรแบบมีวินัย คือถึงจุดstop ก็หยุด ไม่ถึงจุดซื้อก็ไม่ซื้อ

หลังจากวิกฤติตลาดฟื้นตัว คนที่ไม่ขายหมูและ let profit run ได้ยาวๆ ก็น่าจะเป็นพวกเทคนิคหรือเก็งกำไรนั้นอีก พวกเล่นหุ้นดูพื้นฐานจะขายหมูได้ง่าย เวลาถึงเป้าในใจก็ขายหุ้นเพราะกลัวมันจะตกลงมาอีก พอขายหุ้นเสร็จกว่าจะหาหุ้นถูกๆซื้อใหม่ก็ใช้เวลานานมาก บางทีโลภมากๆ ไม่รอกลัวตกรถ Margin of Safety น้อย ก็ทำให้ขาดทุนได้ หาหุ้นได้น้อยก็ทำให้ต้องลงหุ้นน้อยตัว ทำให้พอร์ตกระจายความเสี่ยงน้อย ถ้าพลาดนั่นหมายถึงหายนะ ที่พูดมาทั้งหลายทั้งปวง ก็คงจะขัดใจ คอหุ้นแนวพื้นฐานไม่มากก็น้อย แหละครับ ที่นี้ลองหันมาดูการเล่นหุ้นแบบเก็งกำไรราคา บางคนบอกว่าเป็นแมงเม่า

แต่จริงๆแล้วถ้าเราเก็งกำไรแบบถูกต้องตามหลักการ โอกาสหายนะ นั้นค่อนข้างน้อย เคยอ่านเจอหนังสือหลายเล่ม กล่าวคล้ายกันอยู่5ข้อ
1. ให้เก็งกำไรโดยใช้เงินมากสุดเพียงสินทรัพย์ครึ่งนึงของที่เรามี และก็ห้ามกู้
2. ในการเก็งกำไรหุ้นแต่ละ1หุ้น ต้องไม่เกิน 10%ของพอร์ต เพื่อกระจายความเสี่ยง
3. ก่อนที่จะซื้อให้กำหนดจุดstopไว้เลย ปกติไม่เกิน3-5%ของราคาทุน และถ้าราคาวิ่งก็ขยับ stop ขึ้นมาเรื่อยๆ และสำคัญมากคือต้องมีวินัย
4. เล่นหุ้นที่มีแนวโน้มราคาขาขึ้น
5. เก็งกำไรในตลาดขาขึ้น หรือในอุตสาหกรรมที่มีแนวโน้มดี

ข้อดีมากของการเก็งกำไรราคาคือสามารถเล่นหุ้นหรืออะไรที่มีการขยับเขยื้อนของราคาได้ทันทีดูแค่กราฟราคาก็พอ ไม่ต้องดูงบ ไม่ต้องวิเคราะห์ หรือดูผู้บริหาร นักเทคนิคกล่าวไว้ว่า It’s all in the chart!
ไม่ต้องสนใจว่าหุ้นถูก หรือหุ้นแพง ขอให้มันมีแนวโน้มราคาขาขึ้นก็พอ โยกย้ายไปหุ้นตัวนู้นตัวนี้ สลับกันไปได้ตามที่เราเห็นว่าเงินอยู่ตรงไหนแล้วงอกเงยได้ดี บางคนเรียกว่า smart money

ผมว่าถ้าเรารู้จักการลงทุน การเก็งกำไร หลายๆด้านแล้ว จะทำให้เราลดโอกาสการขายหมู เพิ่มโอกาสในการลงทุนของเรา ในเวลาที่ตลาดฯไม่เป็นใจ ซึ่งการเก็งกำไรราคาถ้าทำแบบมีหลักการและมีวินัยในระยะยาวนอกจากไม่ขาดทุนแล้ว ก็มีกำไรไม่น้อยเลยทีเดียวครับ

Wed 1/6/11 at 21:09 8 comments

Older Posts